文 | 红餐智库
本文看点：
- 1. 餐饮行业景气指数趋势解读
- 2. 茶饮、咖饮、面包烘焙、火锅品类 2024 年 8 月上新产品速览
- 3.8 月餐饮领域融资事件、餐企上市详情速览
- 4.8 月餐企大动作以及行业大事件
餐饮行业景气指数整体稳中有升，重点品类季节性回升显著
指数说明：红餐产业研究院通过大数据抽样分析以及市场调研的方法，采集了全国 18 个城市 8 大品类超过 10 万家餐饮门店的店均营收以及店均订单量原始数据，并按照国家统计局公布的合成指数法进行指数编制。该指数为综合反映餐饮行业各地域或各品类所处的状态或发展趋势的一种指标，景气指数低于 100 表示其发展处于衰退或者不景气的状态，而高于 100 则表示其发展处于扩张或者景气的状态。
- 全国：7 月全国餐饮景气度稳中有升，市场潜力持续显现
2024 年上半年餐饮行业竞争加剧，餐饮收入增速有所放缓，一些上市餐企出现了 「增收不增利」 的现象。尽管如此，整个餐饮行业仍维持在一个相对积极的经济景气水平。数据显示，截至 2024 年 7 月，全国餐饮景气指数录得 117.4，较前一期的 111.3 有所上升。
考虑到 7 月份正值暑期，跨城出行人数大幅上涨，预计将明显带动各地餐饮消费的增长。此期间，餐饮业表现出较高的景气度，反映了消费者在餐饮消费上的活跃度提升及信心增强。
- 重点区域：各地景气指数持续攀升，共显繁荣态势
数据显示，2024 年 1 月至 7 月期间，广东、四川、北京、上海四地餐饮行业景气指数均呈现出高企并加速增长的趋势，显示出行业整体的繁荣态势。
具体而言，广东餐饮景气指数从 6 月的 117.2 显著增长至 7 月的 123.1；北京与上海的餐饮景气指数分别为 129.7 和 117.9，呈现出稳健上升的态势；四川的餐饮行业虽在部分月份表现滞后，但整体上仍呈现出上升趋势，7 月景气指数跃升至 98.7。
当前，夏季高温天气促进了民众外出就餐及夜间消费的需求，各地区餐饮景气指数均显著上升。未来随着政府促消费政策的持续加码和 「夜经济」 模式的深化发展，餐饮市场有望保持稳定复苏态势。
- 重点品类：品类景气度季节性效应显著，回升态势稳健
自 2023 年 1 月至 2024 年 7 月，中式正餐、火锅、烤串及小吃快餐四大重点品类的景气指数均呈现出显著的波动趋势。
具体而言，中式正餐 7 月份的景气指数达到 136.6，环比增长 8.4%。火锅品类 7 月景气指数环比增长 6.7%，达到 89.3。烤串品类则充分利用了季节性优势与年轻消费者群体的青睐，7 月份的景气指数高达 152.9，环比增长 4.2%。小吃快餐品类 2024 年 7 月份的景气指数攀升至 97.9，环比增长 8.5%。
综上所述，2024 年 7 月的餐饮市场回升态势稳健：火锅与烤串品类保持平稳运行，尤其是烤串凭借季节性优势与年轻消费群体的青睐，持续保持高景气状态；中式正餐与小吃快餐增速明显加快，展现出更为强劲的增长动力。
饮品、火锅产品上新速度放缓，中秋烘焙产品受青睐
8 月，红餐产业研究院对茶饮、咖饮、面包烘焙、火锅这 4 个餐饮品类的样本品牌进行了新品上市情况监测，具体结果如下：
- 茶饮：酸奶/奶昔类新品数量增速最快，时令水果持续成为茶饮热门元素
2024 年 8 月，在红餐产业研究院监测的连锁茶饮品牌中，有 38 个连锁茶饮品牌共推出了 154 款新品，环比下降 11.5%。从产品的细分种类来看，当月茶饮新品涵盖的种类有水果茶类、奶茶类、酸奶/奶昔类、轻乳茶/纯茶类、咖啡类及其他类。
其中，新品最多的细分种类为水果茶类，8 月共推出了 69 款新品，占茶饮新品的 44.8%，较 7 月下降了 9.2%。其次，奶茶类新品数量为 29 款，占比 18.8%。酸奶/奶昔类新品数量增长速度最快，新品数量共计 23 款，环比增长 27.8%。轻乳茶/纯茶类的新品数量则相对较少，占比未超过 14%，咖啡类产品上新占比不足 2%。
从新品的元素来看，多种时令水果成为当月茶饮品牌上新的热门元素，多个茶饮品牌相继推出了多款含有柠檬、桃子、葡萄和树莓等水果的新品。比如，蜜雪冰城推出了蜜桃甘露、芝士奶盖蜜桃、桃喜芒芒等产品；悸动烧仙草推出了芝玉葡萄、柠香葡萄两款葡萄新品。
此外，羽衣甘蓝、莲雾、紫苏等元素也受到茶饮品牌的关注。比如奈雪的茶推出了新品霸气羽衣甘蓝奇异果，桂桂茶推出了莲雾水仙红石榴，椿风推出了青梅紫苏冰茶。
- 咖饮：品牌上新速度放缓，桂花成为新品主流热门元素
2024 年 8 月，在红餐产业研究院监测的连锁咖饮品牌中，有 17 个连锁咖饮品牌共推出了 59 款新品，环比下降 18.1%。从产品的细分种类来看，当月咖饮新品涵盖的种类有拿铁类、非咖饮类、美式/意式浓缩类、其他特调类、冷萃咖啡类、酒咖/酒饮类和澳白/馥芮白/澳瑞白类 7 种类型。
其中，非咖啡饮品和拿铁类推出的新品数量最多，8 月均推出了 15 款，分别占咖饮新品总量的 25.4%，其中拿铁类新品环比增长 114.3%。其次是美式/意式浓缩类新品，8 月份共推出 14 款，占新品总量的 23.7%。其他特调类和冷萃咖啡新品相对较少，占比不足 15%。另外，酒咖、酒饮类和澳白/馥芮白/澳瑞白类仅分别上新 1 款产品。
从当月上新的咖饮产品 （不含非咖啡饮品） 中可以看出，桂花和椰子成为咖饮品牌上新的热门元素。此外，上新的咖饮产品仍然含有多种当季水果元素。比如，Peet's Coffee 皮爷咖啡推出了桂花酒酿拿铁、桂花酒酿澳白、芝士分子桂花香梨拿铁、桂花香梨冷萃的桂花系列新品；库迪咖啡推出了芒芒生打椰拿铁、芒芒生打椰库克冰；邮局咖啡推出了黄皮美式、青柚美式等水果系列新品。
- 面包烘焙：中式糕点类新品数量环比大幅增长，中秋助力蛋黄元素成热门
2024 年 8 月，在红餐产业研究院监测的面包烘焙品牌中，有 16 个连锁面包烘焙品牌共推出了 77 款新品，环比增长 20.3%。从新品的细分种类来看，当月面包烘焙新品涵盖的种类较丰富，有中式糕点、月饼、蛋糕、面包、泡芙、饼干、其他等七种类型。
其中，中式糕点借助中秋节前夕的消费热点，成为新品数量最多的类别，共上架 24 款，占面包烘焙新品总数的 31.2%，环比增长 300%。其次是月饼类，其新品数量相较上月有所减少，共上架 22 款新品，占新品总数的 28.6%。蛋糕类新品数量较上月有所增加，占新品总数的 23.4%。除此之外，面包、饼干和泡芙类等上新数量相对较少，占比均不足 5%。
在 8 月的面包烘焙新品元素中，蛋黄和芝士成为最热门元素，同时当季水果和茶叶元素也有很高的热度，如好利来推出伯爵红茶茶心芝士、正山小种茶心芝士、四季乌龙茶心芝士；欢牛蛋糕屋推出的树莓甜心千层、蓝莓瀑布蛋糕。
- 火锅：产品上新速度显著放缓，新品聚焦配菜、饮品、甜品三大类
2024 年 8 月，在红餐产业研究院监测的火锅品牌中，有 7 个连锁火锅品牌共推出了 17 款新品，较上月的火锅新品数量下降了 67.9%。从新品的细分种类来看，当月火锅新品涵盖的种类有火锅配菜、饮品、甜品、特色小吃、特色菜品和锅底。
其中，火锅配菜的新品数量最多，共 7 款，占火锅新品总数的 41.2%。比如巴奴毛肚火锅推出了菌菇拼盘、香格里拉养心菜、广东凉瓜、玉米笋、竹荪等新品；珮姐重庆火锅推出武隆羊角香干。
其次，饮品和甜品的新品数量也较多，占比分别为 23.5% 和 17.6%。比如，湊湊火锅推出了蜜柚茉莉冰沙茶和双柚茉莉手摇茶两款饮品；捞王猪肚鸡推出了甜品冰甜红薯花生 GELATO。
8 月餐饮领域融资事件数略有回升，IPO 新动向较少
8 月，餐饮领域融资事件总数较上月有所回升，录得融资事件数 6 起。其中，餐饮品牌融资事件共 2 起，均来自于中式正餐。
上市方面，8 月餐饮领域整体上市新动向相对较少，具体资讯如下：
- 沪上阿姨向港交所递交的招股书失效
8 月 14 日，港交所官网显示，茶饮品牌沪上阿姨于今年 2 月 14 日首次递交的招股书正式失效，目前相关档案文件已无法阅取。据招股书，截至 2023 年 9 月 30 日，沪上阿姨全国门店量达到 7297 家，其中北方地区门店量占比达到 51.4%。
- 小菜园港股上市获备案
8 月 24 日，小菜园国际控股有限公司 （以下简称 「小菜园」） 在境外发行上市备案通知书。小菜园拟发行不超过 218230400 股普通股并在香港联合交易所上市。据了解，小菜园于今年 1 月 16 日就曾递交过上市申请，后相关文件失效，小菜园于今年 7 月再次向港交所提交了上市申请。小菜园最新提交的数据显示，截至 2024 年 7 月 8 日，小菜园在中国的 135 座城市或县内运营 623 家门店，其中包括 618 家 「小菜园」 门店及五家其他品牌门店。